“Propuesta del Comité Central del Partido Comunista de China sobre la formulación del 14º plan quinquenal de desarrollo económico y social nacional y el objetivo a largo plazo para 2035”, “Mejorar el sistema moderno de supervisión financiera, mejorar la transparencia y el Estado de derecho de la supervisión financiera, mejorar el sistema de seguro de depósitos, mejorar la prevención de riesgos financieros, la alerta temprana, la eliminación y el sistema de rendición de cuentas, la tolerancia cero a las violaciones de la ley y las violaciones.”
La prevención de riesgos es el tema eterno de la industria financiera. El 19 de noviembre, Guo shuqing, Secretario del Comité del Partido del Banco Popular de China y Presidente de la Comisión Reguladora de seguros bancarios de China, publicó un artículo firmado en la column a de investigación del Banco Central, destacando que el mantenimiento de la seguridad financiera está relacionado con el desarrollo económico y social general de China. A través de esfuerzos sostenidos, el riesgo financiero tiende a converger y la resistencia del sistema financiero aumenta significativamente, dijo Guo. No sólo ha logrado evitar que los riesgos potenciales se conviertan en crisis financieras, sino que también ha creado un valioso espacio normativo y margen de maniobra para hacer frente a situaciones complejas.
En particular, la situación de la expansión ciega de los activos financieros se ha invertido fundamentalmente, los riesgos de los bancos en la sombra siguen convergiendo, se han logrado grandes progresos en la identificación y disposición de los activos no productivos, se han atacado severamente las actividades ilegales y corruptas y se ha reducido considerablemente el riesgo financiero de Internet. El riesgo de la deuda de las grandes y medianas empresas se resolvió de manera ordenada, se frenó la tendencia de la financiación inmobiliaria y la burbuja, se controló inicialmente el riesgo oculto de la deuda de los gobiernos locales y se mejoró gradualmente el mecanismo a largo plazo de tratamiento tanto de los síntomas como de los síntomas. La calidad y eficiencia de los servicios a la economía real han mejorado considerablemente.
En cuanto a las causas del riesgo financiero, el Consejero del Consejo de Estado Wang Zhaoxing dijo que las fuentes del riesgo procedían principalmente de fuentes internas y externas. Para el riesgo interno, debemos fortalecer la gobernanza empresarial y mejorar la prevención del riesgo de crédito y el riesgo de liquidez. En cuanto a los riesgos externos, es necesario reforzar la regulación anticíclica y la gestión macroprudencial desde una perspectiva macroeconómica para prevenir los efectos de las burbujas económicas, inmobiliarias y financieras.
Frente a la complicada y grave situación económica, Guo shuqing subrayó que el fortalecimiento de la conciencia de las oportunidades y los riesgos, a fin de “estabilizar la situación general y coordinar en general”, mejorar aún más la calidad y eficiencia de los servicios financieros y promover el desarrollo económico en la vía normal lo antes posible; También debemos “aplicar políticas clasificadas, desmantelar bombas con precisión”, hacer frente a los riesgos de manera ordenada en las esferas clave, lograr un crecimiento estable de la prevención de riesgos y un equilibrio a largo plazo.
Mejorar la capacidad de gobierno corporativo de las instituciones financieras
En los últimos años, las autoridades reguladoras han mantenido una alta presión sobre los delitos financieros, los grupos financieros ilegales y las actividades financieras ilegales han sido duramente castigados. Anbang, Tomorrow, huaxin and Other Illegal Financial Group assets Clearing, Recovery and Risk Isolation work has been Sound Advanced. Hengfeng Bank, baoshang Bank, Jinzhou Bank and other institutional Risk Management achieved stage Results.
Los incidentes de riesgo de los bancos pequeños y medianos mencionados han puesto de manifiesto algunos problemas, como el control interno, la ausencia de accionistas y el abuso de posición, que apuntan al fracaso de la gobernanza empresarial y el control interno. Wang Zhaoxing piensa, desde el punto de vista interno, el fracaso de la gobernanza empresarial y el control interno de riesgos conduce a la expansión ciega del negocio y la gestión ilegal.
En los últimos años, las autoridades reguladoras conceden gran importancia al fortalecimiento de la capacidad de gobierno corporativo de las instituciones financieras, y la Ley de bancos comerciales de la República Popular China (proyecto revisado) (en adelante, el proyecto revisado) recientemente publicado hace hincapié en esta cuestión desde el punto de vista del diseño superior del Estado de derecho financiero. En el proyecto de revisión se a ñadió un nuevo capítulo sobre el “gobierno corporativo de los bancos comerciales”, que incluía el aumento de las obligaciones de los accionistas y la prohibición de los accionistas. Destacar el papel central del Consejo de Administración y regular las cuestiones relativas a los comités especiales del Consejo de Administración y los directores independientes; Reforzar la independencia y la función de supervisión de la Junta de supervisores y establecer el mecanismo de presentación de informes de la Junta de supervisores a las autoridades reguladoras; Mejora del control interno, normalización
E mecanismo de incentivos y restricciones, divulgación de información y gestión de las transacciones conexas.
Además, Guo shuqing subrayó la necesidad de mejorar el sistema de seguro de depósitos y el sistema, dar pleno juego a la intervención temprana, la alerta temprana y la eliminación temprana. A este respecto, el proyecto de revisión enriquece el capítulo de “Eliminación de riesgos y retirada del mercado”, que comienza con la supervisión de riesgos y mejora el control de todo el proceso de corrección temprana, reorganización, adquisición y retirada de la quiebra de las instituciones financieras, sentando así las bases para la construcción de canales de salida orientados al mercado de las instituciones financieras.
Al mismo tiempo, se están acelerando las deficiencias reglamentarias de las sociedades financieras de cartera. El 13 de septiembre, el Consejo de Estado publicó la decisión sobre la aplicación de la gestión del acceso a las sociedades financieras de cartera y el Banco Popular de China publicó las medidas provisionales para la supervisión y administración de las sociedades financieras de cartera. La industria considera que el fortalecimiento de la supervisión general de las sociedades financieras de cartera es beneficioso para normalizar la gestión de las sociedades financieras de cartera, prevenir la infección cruzada por riesgos, normalizar el orden del mercado financiero y servir mejor al desarrollo de la economía real.
Evitar que los bancos en la sombra de alto riesgo se recuperen.
El caos de riesgo de los bancos en la sombra fue una vez muy grave, y en los últimos a ños se ha centrado en una de las áreas clave de la regulación. En 2017, las autoridades reguladoras rectificaron las irregularidades en las operaciones interbancarias, financieras y fuera de balance. En 2018 se introdujeron nuevas normas de gestión de activos. Hasta la fecha, el tamaño de los bancos en la sombra ha disminuido en unos 20 billones de yuan desde su máximo histórico, lo que ha mantenido fundamentalmente la estabilidad del sistema financiero.
Ruan Jianhong, Director del Departamento de investigación y Estadística del Banco Popular de China, dijo anteriormente que a finales de agosto, los activos de los productos de gestión de activos de las instituciones financieras ascendían a 90,1 billones de yuan. A medida que las autoridades reguladoras promueven ordenadamente la reforma y transformación de los productos de gestión de activos, se mejora la situación de riesgo de los productos de gestión de activos. Principalmente el aumento de la proporción de productos de valor neto, la aceleración del proceso de acceso, la proporción de acciones cruzadas con la industria disminuyó considerablemente, el apalancamiento de la deuda de los productos de gestión de activos disminuyó. Ruan Jianhong sugirió que las instituciones financieras deberían fortalecer la capacidad de investigación y desarrollo de productos de gestión de activos y gestión de riesgos para promover el retorno de los productos de gestión de activos de la “sombra bancaria”.
Desde la fuente de la gestión de activos, servir mejor a la economía real.
“En el período anterior, algunos bancos compraron sus propias facturas de aceptación descontadas a través de la gestión de activos de valores, logrando así la declaración falsa de las facturas, ya que las facturas descontadas ocupaban la línea de crédito y los fondos”, dijo el Jefe del Departamento pertinente del Banco Popular de China, en este caso, La falta de una separación eficaz del riesgo entre las operaciones de los Estados y la financiación fuera de los Estados da lugar a una distorsión de la medición del capital. Por lo tanto, es necesario aislar estrictamente el riesgo, reducir realmente la medición del capital, fortalecer la separación de las empresas y aislar estrictamente el negocio. Los ingresos no podrán protegerse mediante ajustes irregulares del valor neto, la emisión continua, la autofinanciación, la indemnización por encargo, etc., ni podrán proporcionarse garantías ni recompras.
Otros compromisos de inversión en productos de gestión de activos en los que los activos de deuda no normalizados u otros activos de capital asumen riesgos.
Guo shuqing subrayó la necesidad de prevenir el resurgimiento de los bancos en la sombra de alto riesgo. Destacar el principio de simplicidad y transparencia, normalizar los productos financieros cruzados, definir los límites entre los productos de oferta pública y los productos de colocación privada, separar los riesgos de las empresas que cotizan en bolsa de las que no cotizan en bolsa, y separar las operaciones encomendadas de las operaciones por cuenta propia. Los productos de ahorro y los productos de inversión son diferentes.
La entidad de servicio es la forma básica de resolver el riesgo.
En cuanto a los riesgos externos, el Sr. Wang mencionó los efectos de la epidemia. “Hemos experimentado de primera mano que la nueva epidemia mundial de neumonía por coronas ha tenido un gran impacto en la economía mundial, el comercio e incluso las finanzas, y también ha provocado una enorme acumulación de riesgos financieros.
En la actualidad, la epidemia sigue propagándose en todo el mundo, la economía mundial se hunde en la recesión, la prevención y el control de la epidemia interna han logrado resultados estratégicos importantes y la economía se ha recuperado constantemente, pero sigue habiendo una gran inestabilidad e incertidumbre.
Guo shuqing señaló que después de la epidemia, el sector financiero ha surgido nuevos desafíos importantes, las instituciones financieras pueden aumentar considerablemente las deudas incobrables, las empresas, los residentes y el Gobierno pueden aumentar la deuda. La Flexibilización cuantitativa ilimitada sin precedentes de los Estados Unidos ha erosionado los cimientos de la estabilidad financiera mundial. Guo shuqing dijo que hará to do lo posible para promover el retorno de la economía nacional al ciclo normal, “las finanzas y la economía real coexisten y prosperan. Servir a la economía real es la vocación y el propósito de las finanzas, as í como las medidas fundamentales para prevenir los riesgos financieros”.
Ouyang Weimin, Presidente del Banco Nacional de desarrollo, también cree que para hacer frente a los riesgos financieros, primero debemos hacer un buen trabajo en el Servicio de la economía real, que es la forma básica de resolver los riesgos financieros.
Dado que la financiación de las empresas privadas es difícil y costosa, Dong Zhiyong, asistente del Presidente de la Universidad de Beijing y Decano de la escuela de economía, cree que está relacionada con el desequilibrio a largo plazo entre la oferta y la demanda en la industria financiera, por lo que es necesario fortalecer el Servicio de crédito a Las empresas privadas. Al mismo tiempo, teniendo en cuenta que los servicios financieros actuales siguen centrándose en la financiación indirecta, es necesario optimizar el sistema de mercado financiero, promover vigorosamente la construcción del mercado de valores, incluido el GEM y el sistema de registro, y apoyar el círculo virtuoso de la economía china con un mercado financiero de varios niveles.
(Fuente: China Financial News Network)